Analisis Clustering Deret Waktu Dampak Pandemi COVID-19 terhadap Indeks Saham Negara di Negara G20

Pandemi Covid-19 berdampak pada perekonomian dalam skala global. Diklasifikasikan sebagai pandemi dunia oleh WHO pada 11 Maret 2020, menyebabkan pasar saham di seluruh dunia merosot. Menurut The Economic Times, per 23 Maret 2020, beberapa negara telah menetapkan beberapa batasan hingga melarang short selling untuk jangka waktu tertentu. Guna mempelajari dampak pandemi Covid-19 terhadap indeks harga saham, penulis akan membagi data menjadi dua periode: pra Covid-19 dari 26 Maret 2018 hingga 10 Maret 2020 dan pasca Covid-19 dari 11 Maret 2020 hingga 24 Februari 2022. Secara terpisah, penulis akan melakukan analisis cluster pada kedua data tersebut. Agar performa terbaik dapat dicapai, penulis menggunakan dua pendekatan berbeda dalam praproses data dan dua teknik clustering yang berbeda. Adapun dua teknik pra proses data yang digunakan adalah: min-max scaling dan yang akan diolah kembali menggunakan discrete wavelet transform. Selain itu, teknik clustering yang akan digunakan adalah: Hierarchical dan TADPole clustering. Menggunakan dua kriteria evaluasi yakni score function dan skor Calinski-Harabasz, untuk menentukan hasil clustering terbaik pada masing-masing periode yang telah ditetapkan. Menggunakan hasil clustering dan data pendukung berupa data ekonomi negara terkait dan data respon Covid-19, penulis akan melakukan analisis dampak pandemi Covid-19 menggunakan pemodelan ordinal logistic regression. Namun penulis menemukan bahwa model ordinal logistic regression tidak konvergen. Maka dari itu, penulis melakukan pemodelan regresi linier berganda, tanpa menggunakan hasil clustering pada pemodelan. Dari hasil clustering, penulis menemukan bahwa kombinasi metode pra proses data dengan min-max scaling dan TADPole clustering menghasilkan hasil clustering terbaik. Sedangkan dari hasil analisa dampak, penulis menemukan bahwa hanya satu variabel yakni laju inflasi yang memiliki dampak signifikan terhadap persentase perubahan median indeks harga saham negara G20